Open Range Breakout (ORB) Nedir? Açılış Aralığı Kırılım Stratejisi
Open Range Breakout (ORB), en basit haliyle şu fikre dayanır: “Piyasa açılışındaki ilk kısa zaman diliminde oluşan fiyat aralığı (range) kırılırsa, o kırılım yönünde hareket devam edebilir.”
ORB özellikle ABD seansı gibi açılışın net olduğu piyasalarda çok popülerdir. Çünkü açılışta gelen emir akışı (likidite, haber etkisi, büyük oyuncu pozisyonlanması) fiyatı hızlıca itebilir.
ORB mantığı: “Açılışta oluşan ilk aralığı kim kazanırsa, kısa vadede momentum onunla akar.”
ORB Stratejisinin Temel Mantığı
ORB’de önce “open range” belirlenir. Bu, açılıştan sonra seçtiğin ilk süre içindeki: en yüksek (high) ve en düşük (low) seviyelerdir.
- Open Range High: İlk X dakikanın en yüksek seviyesi
- Open Range Low: İlk X dakikanın en düşük seviyesi
- Range: High - Low (açılış aralığının genişliği)
Sonra senaryon net: fiyat high üstüne kırarsa long, low altına kırarsa short düşünülür.
⏱️ “İlk X Dakika” Kaç Dakika Olmalı?
ORB’de “X” sabit bir şey değil; piyasa ve zaman dilimine göre değişir. En yaygın seçenekler:
- 5 dakika ORB: Çok agresif, çok hızlı sinyal
- 15 dakika ORB: Dengeli ve sık kullanılan
- 30 dakika ORB: Daha az sinyal, daha “temiz” yapı
- 60 dakika ORB: Daha swing/tüm gün yaklaşımı
Pratik öneri: Yeni başlıyorsan 15 veya 30 dakika ile başla. 5 dakika ORB “çalım” yemeye daha açık.
ORB Kuralları (Klasik Uygulama)
1) Aralığı Çiz
Piyasa açıldıktan sonra seçtiğin süre boyunca bekle. Süre bitince: open range high ve open range low seviyelerini çiz.
2) Kırılımı Bekle
Fiyat bu aralığın dışına taşınca sinyal oluşur:
- Long: Fiyat range high üstüne çıkar
- Short: Fiyat range low altına iner
3) Giriş (Entry) Seçenekleri
ORB’de giriş için 3 yaygın yaklaşım var:
- Market giriş: Kırılır kırılmaz girersin (en hızlı, en riskli)
- Stop emir: High üstüne buy stop / Low altına sell stop koyarsın
- Retest giriş: Kırılım sonrası geri dönüş (pullback) bekleyip girersin (daha seçici)
4) Stop Loss (SL) Nerede?
ORB stop’u genelde şu noktalara konur:
- Range içine geri dönüş: Long’ta aralık içine döndüyse çık
- Aralığın karşı tarafı: Long için low altı gibi (daha geniş stop)
- ATR bazlı: Volatiliteye göre dinamik stop
Basit ve net kural: “Kırılım olduktan sonra fiyat range içine geri dönerse trade fikri bozulmuştur.”
5) Take Profit (TP) Nasıl Belirlenir?
ORB’de TP için en sık kullanılan yöntemler:
- R:R hedefi: 1:1, 1:2, 1:3 gibi
- Range projeksiyonu: Range genişliği kadar yukarı/aşağı hedef
- Günlük önemli seviye: Önceki gün high/low, pivot, VWAP çevresi
- Trailing stop: Momentum devam ederse bırak, dönünce çık
ORB Neden İşe Yarayabilir?
ORB’nin arkasında basit ama güçlü bir piyasa davranışı var: Açılış, günün en “hakiki” fiyat keşfinin başladığı andır.
- Likidite artar: Emirler yığılır, hareket hızlanır
- Haber etkisi: Açılışta fiyat hızlı tepki verir
- Kurumsal yön: Büyük oyuncular pozisyonu açılışta netleştirebilir
- Momentum: Kırılan seviyeler “tetikleyici” olur
⚠️ ORB’nin En Büyük Riski: Fake Breakout
ORB’de en can sıkan şey şudur: fiyat aralığı kırar, seni içeri alır, sonra ters döner ve stoplar. Buna fake breakout (sahte kırılım) denir.
Fake breakout riskini azaltan filtreler
- Hacim/volatilite filtresi: Kırılım “zayıf”sa pas geç
- Trend filtresi: Daha büyük zaman diliminde trend yönünü tercih et
- VWAP filtresi: VWAP üstü long, VWAP altı short gibi
- Kapanış şartı: “Mum kapanışı kırılımın dışında olursa” kuralı
ORB’nin özeti: Basit bir strateji gibi durur ama “filtre” ekleyince kalite artar.
Hangi Piyasalarda ORB Daha Mantıklı?
ORB en çok net açılışı olan piyasaları sever:
- Hisseler (belli bir açılış saati var)
- Endeksler (S&P 500, Nasdaq gibi)
- Vadeli işlemler (özellikle RTH açılışı)
- Forex (seans açılışları baz alınarak uygulanabilir)
- Kripto (24/7 olduğu için “açılış” tanımı seans/UTC gün başlangıcıyla kurgulanır)
Not: Kriptoda ORB yapılır ama “hangi açılış?” sorusunu net tanımlamak gerekir (ör. Londra açılışı, New York açılışı, UTC 00:00 vb.).
ORB İçin Basit Bir Örnek (Sayısal)
Diyelim ki 15 dakikalık ORB uyguluyorsun:
- İlk 15 dk High = 1.2050
- İlk 15 dk Low = 1.2000
- Range = 50 pip
Senaryo: fiyat 1.2050 üstüne çıktı → long düşünüyorsun. Stop’u “range içine dönüş” kuralına göre örneğin 1.2040 altına koydun. Hedefi ise 1:2 seçtin: riskin 10 pip ise hedefin 20 pip.
Bu sadece örnek mantık anlatımı. Gerçek performans: enstrüman, seans, spread ve filtrelere göre değişir.
Risk Yönetimi: ORB’de Hayatta Kalma Rehberi
- İşlem başı risk: Genelde %0.25 – %1 bandı daha sağlıklı
- Günlük limit: 1-2 stop sonrası “bugünlük yeter” kuralı
- Range çok genişse: Pozisyon boyutunu düşür veya pas geç
- Haber saatleri: Açılışla çakışan büyük haber varsa ekstra dikkat
✅ ORB Stratejisi Kimler İçin Uygun?
- Net kural isteyenler (range çiz, kırılınca işlem)
- Momentum yakalamak isteyenler
- Planlı çalışanlar (açılış saatini disiplinle takip edenler)
❌ Kimler Zorlanır?
- “Her kırılımda girerim” diye düşünerek filtre kullanmayanlar
- Stop koymayı sevmeyenler (ORB’de stopsuz iş = geçmiş olsun)
- Spread/slippage yüksek enstrümanlarda işlem açanlar
Sık Sorulan Sorular
ORB sadece day trading mi?
Çoğu kullanım day trading odaklıdır ama 60 dakikalık ORB gibi daha uzun “range” tanımlarıyla gün içi/swing hibrit yaklaşımlar da yapılabilir.
ORB ile en çok yapılan hata nedir?
Range çok küçükken (noise) veya çok büyükken (risk aşırı) aynı agresif şekilde işlem açmak. ORB’de “range kalitesi” her şeydir.
En iyi ORB süresi hangisi?
Tek doğru yok. En iyisi: enstrümana göre backtest + forward test ile bulmak. Pratikte 15–30 dk en yaygın ve dengeli aralıktır.
Sonuç
Open Range Breakout (ORB), açılıştaki ilk fiyat aralığının kırılımını baz alan basit ama etkili olabilen bir momentum yaklaşımıdır. En önemli farkı yaratan şey ise “kırılımı görmek” değil; hangi kırılımın kaliteli olduğunu filtrelemek ve risk yönetimini disiplinle uygulamaktır.
İstersen bir sonraki adım olarak şunu da hazırlayabilirim: “ORB için 3 farklı set-up” (agresif / dengeli / konservatif) + her biri için net giriş-çıkış kuralları ve risk yönetimi.